Matrix annonce la vente réussie de Quarles Petroleum, Incorporated’s Fleet Fueling and Dealer Supply Businesses.

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Matrix Capital Markets Group, Inc. (« Matrix »), une banque d’investissement indépendante de premier plan, annonce la clôture réussie de la vente des activités de ravitaillement en carburant et d’approvisionnement des concessionnaires de Quarles Petroleum, Incorporated à GPM Investments, LLC, une filiale d’ARKO Corp. (Nasdaq : ARKO) (« GPM »). Les actifs vendus à GPM comprenaient plus de 120 serrures à carte de marque Quarles, plus de 60 sites de serrures à carte privées, les actifs de la flotte de cartes de la société et près de 50 comptes de consignation et de grossiste.

Quarles a été fondée en 1940 par Douglas Quarles Sr. et son fils, Douglas Quarles Jr. en achetant The Home Oil Company à Warrenton, en Virginie. Au cours des 40 années suivantes, la société s’est développée dans de nouvelles régions de Virginie et a acquis un terminal de stockage dans le comté de Spotsylvania, en Virginie, fournissant une connexion au pipeline Plantation. Dans les années 1980, Quarles a commencé à ouvrir des points de ravitaillement en carburant et des dépanneurs, et la société s’est également lancée dans le secteur du propane. Au cours des deux décennies qui ont suivi, la société a ouvert un total de 31 dépanneurs Q-Stop avant de les vendre à 7-Eleven, Inc. en 2010 pour se concentrer sur les carburants livrés et les activités de ravitaillement de flotte. Sous la direction de l’équipe de direction actuelle,

Le 1er juin 2022, Quarles a vendu ses activités de distribution de propane, de mazout et de carburants commerciaux à Superior Plus Corp. Au moment de la vente, Quarles était l’une des plus grandes sociétés de distribution de propane et de carburants raffinés aux États-Unis et desservait plus de 80 000 clients résidentiels et commerciaux en Virginie, Virginie-Occidentale, Washington, DC, Maryland, Pennsylvanie et Caroline du Nord grâce à un réseau de plus de 30 usines de stockage en vrac et l’un des plus grands réseaux de ravitaillement de flottes du pays. La clôture de cette transaction avec GPM représente la sortie définitive de Quarles de l’industrie de la commercialisation du pétrole.

Matrix a fourni des services de conseil en fusion et acquisition à Quarles, qui comprenaient des conseils en évaluation, la commercialisation de l’entreprise par le biais d’un processus de vente confidentiel et structuré et la négociation de la transaction. La transaction a été gérée par Vance Saunders, CPA, directeur général ; Spencer Cavalier, CFA, co-responsable du groupe de services bancaires d’investissement de détail en aval pour l’énergie et les commodités de Matrix ; John Duni, CFA, CPA, vice-président; et Michael Tucker, CFA, associé.

Paul Giambra, PDG de Quarles, a déclaré : « L’équipe Matrix a joué un rôle déterminant dans la direction de l’organisation Quarles tout au long du processus de commercialisation de l’entreprise, en trouvant la meilleure valeur pour chaque secteur d’activité et en nous guidant à travers la complexité d’une vente à acheteurs multiples. traiter. »

M. Saunders a ajouté : « Il s’agit d’un processus de vente bifurqué très complexe, qui a été structuré pour maximiser la valeur et les conditions de la transaction pour les actionnaires. Nous apprécions l’opportunité de conseiller une si grande entreprise sur sa sortie définitive de l’industrie.

Larry Parker, Trevor Wind, Mary Katherine McGetrick, David Allen et Jonathan Bliley de Williams Mullen ont été les conseillers juridiques de Quarles.

À propos du groupe de services bancaires d’investissement de détail dans le secteur de l’énergie et des commodités en aval de Matrix
Le groupe de services bancaires d’investissement de détail en aval pour l’énergie et les commodités de Matrix est reconnu comme le chef de file national dans la prestation de services-conseils transactionnels aux entreprises des secteurs de l’énergie en aval et de la vente au détail multisites, y compris la vente au détail de proximité, la commercialisation et la distribution de pétrole, la distribution de propane, la distribution de mazout de chauffage et la distribution de lubrifiants. , logistique pétrolière, terminaux et lave-autos. Les membres du groupe se consacrent à ces secteurs et s’appuient sur des expériences complémentaires pour fournir des services de conseil dans le cadre d’opérations sophistiquées de fusion et d’acquisition, d’augmentations de capital de dettes et de capitaux propres, d’évaluations d’entreprises, de situations spéciales et de missions de planification stratégique. Depuis 1997, notre Aval Energie &

À propos de Matrix Capital Markets Group, Inc.
Fondée en 1988, Matrix Capital Markets Group, Inc. est une banque d’investissement privée, indépendante et axée sur le conseil, dont le siège social est situé à Richmond, en Virginie, avec un bureau supplémentaire à Baltimore, MD. Matrix fournit des services de fusion et d’acquisition et de conseil financier pour les sociétés privées, les sociétés à capitaux privés, les organisations à but non lucratif et les sociétés cotées en bourse. Les services de conseil de Matrix comprennent les ventes d’entreprises, les recapitalisations, les augmentations de capital de dettes et de capitaux propres, les exclusions d’entreprises, les situations spéciales, les rachats par la direction, les évaluations d’entreprises et les attestations d’équité. Matrix sert des clients dans un large éventail d’industries, y compris le marché secondaire de l’automobile, les produits de construction, les services aux entreprises, les produits de consommation, la vente au détail de proximité, l’énergie en aval, les soins de santé et les produits industriels. Pour plus d’informations ou pour contacter les membres de notre équipe, veuillez visiterhttp://www.matrixcmg.com .

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