Shell accepte de vendre sa filiale onshore nigériane, SPDC.

– La transaction préservera l’ensemble des capacités opérationnelles de SPDC
  – Shell restera un investisseur majeur dans le secteur énergétique du Nigeria à travers ses activités Deepwater et Integrated Gas

Shell a conclu un accord pour vendre sa filiale terrestre nigériane The Shell Petroleum Development Company of Nigeria Limited (SPDC ) à Renaissance, un consortium de cinq sociétés comprenant quatre sociétés d’exploration et de production basées au Nigeria et un groupe énergétique international.

La finalisation de la transaction est soumise à l’approbation du gouvernement fédéral du Nigeria et à d’autres conditions.

La transaction préservera les capacités opérationnelles de SPDC au profit de la coentreprise.

La transaction a été conçue pour préserver l’ensemble des capacités opérationnelles de SPDC après le changement de propriétaire. Cela inclut l’expertise technique, les systèmes de gestion et les processus que SPDC met en œuvre au nom de toutes les sociétés de la coentreprise SPDC (SPDC JV)*. Le personnel de SPDC continuera à être employé par l’entreprise pendant la transition vers un nouveau propriétaire.

Après l’achèvement, Shell conservera un rôle de soutien à la gestion des installations de SPDC JV qui fournissent une partie importante du gaz d’alimentation au Nigeria LNG (NLNG), afin d’aider le Nigeria à tirer le meilleur parti du NLNG.

Shell va concentrer ses investissements sur ses positions en eaux profondes et en gaz intégré

« Cet accord marque une étape importante pour Shell au Nigeria, s’alignant sur notre intention précédemment annoncée d’abandonner la production pétrolière terrestre dans le delta du Niger, simplifiant notre portefeuille et concentrant les futurs investissements disciplinés au Nigeria sur notre Postes en eau profonde et gaz intégré », a déclaré Zoë Yujnovich, directrice du gaz intégré et du secteur amont de Shell.

« Il s’agit d’un moment important pour SPDC, dont les collaborateurs ont fait de cette entreprise une entreprise de haute qualité au fil des années. Aujourd’hui, après des décennies en tant que pionnier dans le secteur énergétique du Nigeria, la SPDC va passer à un nouveau chapitre sous la direction d’un consortium expérimenté et ambitieux dirigé par le Nigeria.

« Shell voit un avenir brillant au Nigeria avec des perspectives d’investissement positives pour son secteur énergétique. Nous continuerons de soutenir les besoins énergétiques croissants du pays et ses ambitions d’exportation dans les domaines alignés sur notre stratégie.

* La JV SPDC est une coentreprise non constituée en société composée de SPDC Ltd (30 %), de la Nigerian National Petroleum Corporation (55 %), de Total Exploration and Production Nigeria Ltd (10 %) et de Nigeria Agip Oil Company Ltd (5 %). .

Remarques :

La JV SPDC détient 15 baux d’exploitation pétrolière pour les opérations pétrolières à terre et 3 pour les opérations pétrolières en eaux peu profondes au Nigeria. Il est exploité par SPDC.
Renaissance est formée de ND Western, Aradel Energy, First E&P, Waltersmith et Petrolin.
Au 31 décembre 2022, les réserves prouvées de la SEC faisant l’objet de cette transaction s’élèvent à environ 458 Mbep.
La contrepartie payable à Shell dans le cadre de la transaction s’élève à 1,3 milliard de dollars américains.
L’acheteur effectuera des paiements en espèces supplémentaires à Shell pouvant atteindre 1,1 milliard de dollars, principalement liés aux créances antérieures et aux soldes de trésorerie de l’entreprise, la majorité devant être payée à la finalisation de la transaction.
Les montants ci-dessus seront ajustés pour refléter toute distribution aux actionnaires, supérieure à 200 millions de dollars américains, effectuée avant l’achèvement. D’autres paiements conditionnels, y compris ceux liés à la fourniture de gaz à NLNG, peuvent devenir payables en fonction des performances commerciales et de la fluctuation des prix des produits.
La valeur comptable nette de l’entité faisant l’objet de cette transaction est d’environ 2,8 milliards de dollars américains au 31 décembre 2023. Dans le cadre de la structure de transaction convenue, la performance économique revient à l’acheteur à compter du 31 décembre 2021 (la date d’entrée en vigueur). Cependant, Shell continuera à consolider SPDC jusqu’à ce que le contrôle soit complètement transféré. Bien que tout montant dépende de la performance financière future de l’entreprise, nous prévoyons de comptabiliser des dépréciations concernant l’entreprise jusqu’à la date d’achèvement, y compris dans la mesure où la valeur comptable nette de SPDC dépasse la contrepartie attendue à l’achèvement.
À la clôture, Shell accordera des prêts à terme garantis pouvant atteindre 1,2 milliard de dollars, pour couvrir divers besoins de financement.
Shell fournira un financement supplémentaire pouvant atteindre 1,3 milliard de dollars au cours des années à venir pour financer la part de SPDC dans le développement des ressources gazières de la coentreprise SPDC afin de fournir du gaz d’alimentation à NLNG, ainsi que sa part des coûts spécifiques de démantèlement et de restauration. Ce financement supplémentaire ne sera utilisé que lorsque ces coûts seront approuvés et engagés par la JV SPDC.
Shell possède trois autres activités principales au Nigeria qui ne sont pas couvertes par cette transaction :
Shell Nigeria Exploration and Production Company Limited (SNEPCo), qui produit du pétrole et du gaz dans les eaux profondes du golfe de Guinée ;
Shell Nigeria Gas Limited (SNG), qui fournit du gaz aux clients industriels et commerciaux nationaux ; et
Daystar Power Group, qui fournit de l’énergie solaire intégrée aux entreprises commerciales et industrielles en Afrique de l’Ouest.
En outre, Shell détient une participation de 25,6 % dans NLNG, qui produit et exporte du GNL vers les marchés mondiaux. L’intérêt de Shell dans NLNG sort également du champ de cette transaction.

Source : Communiqué SHELL

Site internet : https://www.shell.com/